Die Lage ist angespannt: US-Präsident Donald Trump hat im Oktober 2025 zusätzliche Zölle von 100 Prozent auf chinesische Importe ab dem 1. November angekündigt, nachdem China seine Exportkontrollen für seltene Erden (welche eigentlich Metalle sind) drastisch verschärft hat. China kontrolliert etwa 90% des globalen Marktes für seltene Erden und nutzt dies zunehmend als politisches Druckmittel.
Was nach politischem Säbelrasseln klingt, hat weitreichende Folgen für die globale Technologiebranche – und eröffnet zugleich interessante Investmentchancen. Denn seltene Erden sind unverzichtbar für Hightech-Produkte, Elektroautos, Windkraftanlagen und militärische Anwendungen. Die Gewinnung dieser Bodenschätze ist schwierig und umweltschädlich, weshalb China sich auf diese Verfahren spezialisiert hat. Selbst wenn es sich auch bei dieser Drohung wieder um einen TACO-Trade (Trump always chickens out) handeln sollte, bleibt das Druckmittel für China bestehen und kann jederzeit als Joker gezogen werden. Gegen die USA, aber auch die EU.
Warum die aktuelle Krise eine Zeitenwende markiert
China hat im Juni 2025 eine Verschärfung seiner Exportkontrollen für seltene Erden und die dazugehörigen Technologien angekündigt. Die Ausfuhr von Technologie zum Abbau und zur Verarbeitung unterliegt nun strengen Beschränkungen. Trump reagierte empört und stellte sogar das geplante Treffen mit dem chinesischen Staatschef Xi Jinping in Frage.
Der Konflikt zeigt deutlich: Die westliche Welt muss ihre Abhängigkeit von China reduzieren. Regierungen investieren Milliarden in alternative Lieferketten. Im Juli 2025 schloss das US-Verteidigungsministerium einen milliardenschweren Deal mit MP Materials ab, wodurch australische Seltene-Erden-Aktien wie Lynas und Iluka Resources sprunghaft anstiegen. Aktien der wenigen Minenbetreiber, welche außerhalb Chinas seltene Erden abbauen, sind bereits stark gestiegen. Ob sich ein Einstieg zum aktuellen Zeitpunkt (noch) lohnt, muss jeder Anleger für sich entscheiden.
Die 5 besten Seltene-Erden-Aktien außerhalb Chinas
Für österreichische Anleger, die von diesem Megatrend profitieren möchten, gibt es eine Handvoll vielversprechender Aktien. Da es sich um strategische Investments handelt, sind viele dieser Aktien bislang nicht oder kaum rentabel. Anleger müssen somit einen langen Atem haben. Hier sind die interessantesten Titel:
Lynas Rare Earths (ISIN: AU000000LYC6)
Standort: Australien (Perth) / Malaysia (Verarbeitung)
Warum profitiert Lynas vom Trend?
Lynas ist eines von nur zwei Seltenerd-Unternehmen weltweit außerhalb Chinas, die bereits über Verarbeitungskapazitäten für seltene Erden verfügen. Das Unternehmen betreibt die hochgradige Mount Weld Mine in Westaustralien und verfügt über Verarbeitungsanlagen in Malaysia. Iluka-Manager McGrath betont, dass Lynas‘ Kunden eine unabhängige, sichere und nachhaltige Lieferkette außerhalb Chinas als grundlegend für ihre Geschäftskontinuität ansehen.
Aktuelle Kennzahlen & Kursentwicklung:
- Aktueller Kurs: ca. 13,60 EUR (Oktober 2025)
- Marktkapitalisierung: ca. 12 Mrd. EUR
- Jahresperformance: +189 % (Stand Oktober 2025)
- Monatsperformance: +38,59 %
- Lynas übertraf die Umsatzprognosen für das vierte Quartal um 10%, was auf höhere Verkaufspreise für alle seltenen Erden zurückzuführen ist.
Lynas befindet sich seit etwa sieben Jahren in einem intakten Aufwärtstrend und hat strategische Partnerschaften mit US-Unternehmen geschlossen. Das Unternehmen kooperiert mit Noveon Magnetics, um die US-Verteidigungs- und Handelssektoren mit Selten-Erd-Magneten zu versorgen.
MP Materials (ISIN: US55405UAD64)
Standort: USA (Kalifornien)
Warum profitiert MP Materials vom Trend?
MP Materials betreibt die Mountain Pass Mine in Kalifornien und ist der einzige US-Produzent von magnetischen Seltenen Erden. Die geologischen Vorteile des Standorts sind beeindruckend: Der durchschnittliche Gehalt an Seltenen Erden liegt bei 7 % im Vergleich zu 0,1 % bis 4 % bei den meisten globalen Lagerstätten.
Das US-Verteidigungsministerium bot im Juli 2025 einen Mindestpreis von 110 US-Dollar pro Kilogramm für die beiden beliebtesten Seltenen Erden an, was fast dem doppelten aktuellen Marktpreis in China entspricht. MP Materials investiert zudem 700 Millionen USD in den Bau einer Magnetfabrik in Texas.
Aktuelle Kennzahlen & Kursentwicklung:
- Aktueller Kurs: ca. 83 USD (Oktober 2025)
- Marktkapitalisierung: ca. 14,7 Mrd. €
- Performance: Von 10 € (Sommer 2024) auf über 83 € Allzeithoch
- Prognose 2025: Umsatz 306 Mio. USD, Verlust -0,34 USD je Aktie
- Prognose 2026: Umsatz 722 Mio. USD (+136 %), Gewinn 0,81 USD je Aktie
Von früheren Höchstständen bei knapp über 60 USD stürzte die Aktie bis Sommer 2024 auf 10,02 USD ab, seither gibt es einen neuen Aufwärtstrend, der durch jüngste Milliardendeals stark beschleunigt wurde.
Achtung: Die hohe Bewertung von 14,7 Mrd. USD enthält bereits viele Vorschusslorbeeren – nur für risikobewusste Anleger geeignet.
Iluka Resources (ISIN: AU000000ILU1)
Standort: Australien (Westaustralien)
Warum profitiert Iluka vom Trend?
Iluka ist traditionell einer der größten Hersteller von Zirkon weltweit, hat aber strategisch in den Seltene-Erden-Sektor expandiert. Das Unternehmen baut eine Raffinerie in Eneabba, Westaustralien, die bis 2027/2028 operativ sein soll und einen erheblichen Teil der westlichen Nachfrage nach Seltenen Erden decken könnte.
Iluka-Manager McGrath betont: „Ohne unsere strategische Partnerschaft mit der australischen Regierung wäre ein Seltenerdprojekt wirtschaftlich nicht rentabel„. Die Regierung unterstützt das Projekt massiv, um eine Alternative zu China aufzubauen.
Aktuelle Kennzahlen & Kursentwicklung:
- Aktueller Kurs: ca. 5,60 EUR (Oktober 2025)
- Marktkapitalisierung: ca. 1,89 Mrd. EUR
- Jahresperformance: +46,36 %
Im Juli 2025 legte Iluka um 27 % zu und erzielte damit den größten Tagesgewinn seiner Unternehmensgeschichte. Das Unternehmen verfügt über eine solide finanzielle Basis mit hoher Eigenkapitalquote.
Sunrise Energy Metals (ISIN: AU0000143729)
Standort: Australien (New South Wales)
Warum profitiert Sunrise vom Trend?
Sunrise Energy Metals entwickelt das Sunrise Battery Materials Complex in New South Wales und setzt seine Clean-iX-Harztechnologie für die Extraktion und Reinigung verschiedener Metalle ein. Das Unternehmen fokussiert sich auf Batterie-Rohstoffe und Aluminium-Scandium-Legierungen – beides hochinteressante Zukunftsmärkte.
Das Sunrise-Projekt gilt als eeine der vielversprechendsten Seltene-Erden-Entwicklungen außerhalb Chinas, da es Neodym und Praseodym liefern kann – zwei kritische Metalle für Elektroauto-Motoren.
Aktuelle Kennzahlen & Kursentwicklung:
- Aktueller Kurs: ca. 2,70 EUR (Oktober 2025)
- Marktkapitalisierung: ca. 330 Mio. EUR
- Jahresperformance: +1.062 %
- Monatsperformance: +217 %
- Eigenkapitalquote: 88 %
- Status: Pre-Production (noch keine Förderung)
Risiko: Das Unternehmen macht noch Verluste (ca. -6,21 Mio. AUD Jahresfehlbetrag) und ist in der Entwicklungsphase. Hohe Kursschwankungen sind normal. Nur für sehr risikobewusste Anleger geeignet, die auf den Produktionsstart spekulieren möchten.
Arafura Rare Earths (ISIN: AU000000ARU5)
Standort: Australien (Northern Territory)
Warum profitiert Arafura vom Trend?
Arafura besitzt mit der Nolans-Mine ein hochgradiges Seltenerd-Projekt, das laut eigenen Angaben produktionsbereit ist, sobald die notwendigen Anlagen finanziert und erstellt sind. Das Projekt soll Neodym-Praseodym und gemischte mittelschwere Seltenerdoxide liefern.
Arafura hofft auf eine Beteiligung von 100 Mio. EUR aus dem deutschen Rohstofffonds, der Vorlauf zieht sich aber hin. Die Finanzierung ist eine Herausforderung, aber das Projekt hat großes Potenzial.
Aktuelle Kennzahlen & Kursentwicklung:
- Aktueller Kurs: ca. 0,29 EUR (Oktober 2025)
- Marktkapitalisierung: ca. 564 Mio. EUR
- Jahresperformance: +215 %
- Monatsperformance: +108 %
- Eigenkapitalquote: 95,77 %
- Status: Pre-Production
Risiko: Ähnlich wie Sunrise noch in der Entwicklungsphase mit Verlusten. Die Aktie ist hochspekulativ, hat aber bei erfolgreicher Finanzierung und Produktionsstart enormes Aufwärtspotenzial.
ETFs mit Fokus auf seltene Erden & strategische Metalle
Wer nicht auf Einzelaktien setzen möchte, kann auch über ETFs in den Seltene-Erden-Sektor investieren:
VanEck Rare Earth and Strategic Metals UCITS ETF (ISIN: IE0002PG6CA6)
Der ETF bildet den MVIS Global Rare Earth/Strategic Metals Index ab und bietet Zugang zu den größten und liquidesten Unternehmen weltweit, die in der Seltene Erden- und Strategiemetall-Branche tätig sind. Hier sind jedoch auch chinesische Aktien enthalten.
Eckdaten:
- Fondskosten: 0,59 % p.a.
- Fondsvolumen: ca. 328 Mio. € (Oktober 2025)
- Art: Thesaurierend (Dividenden werden reinvestiert)
- Performance : 1 Jahr +61,7 $, 1 Monat +33,7 %
- Top-Holdings: China Northern Rare Earth, Albemarle, Lynas Rare Earths
Bewertung: Der ETF notiert mit 12,12 EUR auf einem 52-Wochen-Hoch und liegt 45 % über seinem Sommer-Tief. Die Performance der letzten Monate ist beeindruckend, allerdings hatte der ETF 2024 noch 35 % verloren. Die Erholung seit Sommer 2025 zeigt die neue Dynamik im Sektor.
Global X Disruptive Materials UCITS ETF (ISIN: IE0002K1LED7)
Dieser ETF setzt auf „Disruptive Materials“, also Rohstoffe für zukunftsweisende Bereiche wie E-Mobilität und erneuerbare Energien. Hier sind jedoch auch chinesische Aktien enthalten.
Eckdaten:
- Fondskosten: ca. 0,50 % p.a.
- Fondsvolumen: ca. 16,3 Mio. €
- Art: Thesaurierend
- Performance: 1 Jahr +57,8%, 1 Monat + 22,6 %
- Sektoraufteilung: 87,75 % Werkstoffe, 12,3 % Industrie
- Top Holdings: China northern Rare Earth, ZHEJIANG HUA.COBALT A YC1, Impala Platinum Holdings, EVE Energy Co., Lynas
Bewertung: Breiter aufgestellt als der VanEck-ETF, dafür geringere Fokussierung auf reine Seltene Erden. Die Performance ist moderater, aber auch weniger volatil.
Hintergrundwissen zu seltenen Erden
Fazit: Chancen und Risiken abwägen
Der Seltene-Erden-Sektor steht vor einer Zeitenwende. Die politische Großwetterlage mit Trumps Zollkrieg, Chinas Exportkontrollen und massiven staatlichen Investitionen in alternative Lieferketten schafft einmalige Chancen für Unternehmen außerhalb Chinas.
Die größten Chancen:
- Staatliche Milliardeninvestitionen in westliche Lieferketten
- Steigende Nachfrage durch Elektromobilität und erneuerbare Energien
- Geopolitische Notwendigkeit, Alternativen zu China aufzubauen
- Preisgarantien von Regierungen (z.B. USA: 110 USD/kg)
Die größten Risiken:
- Hohe Volatilität der Rohstoffpreise
- Viele Projekte noch in der Entwicklungsphase
- Hohe Bewertungen bei etablierten Playern wie MP Materials und Lynas
- Politische Risiken (Einigung zwischen USA und China könnte Preise drücken)
- Lange Vorlaufzeiten bis zur Produktion bei Entwicklungsprojekten
Unsere Empfehlung für österreichische Anleger:
- Konservative Anleger: VanEck Rare Earth ETF für breite Diversifikation
- Moderate Risikoneigung: Lynas oder Iluka – beide bereits produktiv mit solider Basis
- Spekulativ orientierte Anleger: Sunrise Energy oder Arafura – enormes Potenzial, aber auch hohes Risiko
Die Beimischung von Seltene-Erden-Investments sollte 5-10 % des Portfolios nicht übersteigen. Wer auf Einzelaktien setzt, sollte über mehrere Titel diversifizieren.
Für den Handel dieser Aktien und ETFs sollte ein vollwertiger Broker gewählt werden, da günstige Neobroker mit ihrem eingeschränkten Portfolio möglicherweise nicht alle Titel im Angebot haben. Hier können Sie steuereinfache Wertpapierdepots für Österreich vergleichen, bzw. die besten Online-Broker für ETFs auswählen.
Disclaimer: Dieser Artikel stellt keine Anlageberatung dar. Investitionen in Rohstoffaktien sind hochriskant und können zu erheblichen Verlusten führen. Bitte informieren Sie sich umfassend und konsultieren Sie bei Bedarf einen Finanzberater.
Stand: Oktober 2025 | Alle Angaben ohne Gewähr
